2月6日|浙商证券研报指出,宁波银行(002142.SZ) -0.240 (-0.930%) 2024年营收同比增长8.2%,增速较24Q1~3提升0.8pc;2024年归母净利润同比增长6.2%,增速较24Q1~3放缓0.8pc,营收增速小幅改善,利润增速小幅放缓,业绩表现符合此前我们预期。全年营收增速小幅提升,判断主要得益于24Q4债市较好,其他非息收入增速回升。24Q4末不良率0.76%,持平于24Q3末。拨备覆盖率389%,较24Q3末下降16pc,延续下降态势。推测主要源于零售资产行业性承压,使得不良生成率有所上行。目标价30.82元/股,对应2024年PB 1.00倍,现价空间20%,维持“买入”评级。
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