中银国际发表研究报告指,康方生物(09926.HK) +3.500 (+2.300%) 沽空 $6.70亿; 比率 24.306% 上半年收入为14.1亿元人民币,按年增长38%,其中药品销售额为14亿元人民币,按年增长49%,主要得益於卡度尼利单抗和依沃西单抗被纳入国家医保目录。净亏损从2.39亿元人民币扩大至5.88亿元人民币。
该行表示,考虑到AK104和AK112的适应症扩展,尤其是AK112-AK112正在扩展到冷肿瘤,目前有五项一线治疗的III期临床试验正在进行,该行已上调AK104和AK112在中国的高峰预测至45亿和80亿元人民币。该行亦上调AK112海外风险调整後的高峰销售预测至70亿美元。
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该行将康方生物目标价上调至185元,重申「买入」评级。(ca/j)(港股报价延迟最少十五分钟。沽空资料截至 2025-08-29 16:25。)
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